Binance zapisuje się w historii, uzyskując pełną aprobatę FSRA w Abu Zabi

Binance ma stają się pierwsza platforma aktywów cyfrowych, która uzyskała pełen pakiet licencji od Urzędu Regulacji Usług Finansowych Abu Dhabi Global Market, zgodnie z niedawnym raportem komunikat prasowyOznacza to, że Binance uzyskało zezwolenie na prowadzenie swojej globalnej platformy w ramach kompleksowych ram regulacyjnych. Podmiot może teraz świadczyć usługi giełdowe, rozliczeniowe, depozytowe i brokersko-dealerskie za pośrednictwem licencjonowanych podmiotów w Abu Zabi.

Ta zgoda stawia Binance w jednym z najsilniejszych systemów regulacyjnych stosowanych w globalnych finansach. Ramy FSRA znane są z rygorystycznych zasad dotyczących depozytu, rozliczeń, obrotu, kontroli ryzyka i sprawozdawczości finansowej. Standardy te dotyczą zarówno rynków tradycyjnych, jak i rynków aktywów wirtualnych. Nowa struktura Binance pokazuje, że firma decyduje się na działanie pod ścisłym nadzorem, a nie tylko minimalnym.

Licencje zostały wydane w momencie, gdy Abu Zabi buduje regulowane środowisko dla aktywów cyfrowych, przyciągając firmy takie jak eToro i M2. 

Jakie możliwości daje Binance zatwierdzenie FSRA?

Licencje FSRA pozwalają Binance na prowadzenie swojej globalnej platformy za pośrednictwem trzech regulowanych podmiotów w ramach Abu Dhabi Global Market. Każdy podmiot posiada inny zestaw uprawnień.

Zanim omówimy szczegółowo te podmioty, warto zrozumieć, jak działają rynki finansowe w ramach ADGM. Model ten jest podobny do struktur stosowanych w głównych centrach finansowych, takich jak Londyn i Singapur. Operatorzy giełdowi, izby rozliczeniowe i brokerzy-dealerzy muszą pozostać od siebie oddzieleni. Każdy z nich musi spełniać własne zasady kapitałowe, standardy operacyjne i wymogi sprawozdawcze.

Ten podział pozwala uniknąć konfliktów interesów i zapewnia większe bezpieczeństwo systemów. Zapewnia również audytorom przejrzysty wgląd w każdą część rynku.

Trzy podmioty posiadające licencję to:

1. Nest Services Limited (wkrótce Nest Exchange Limited)

Zatwierdzona jako uznana giełda inwestycyjna (RIE)
Podmiot ten może obsługiwać Wielostronną Platformę Obrotu (MFT). Obsługuje on całą działalność giełdową.
Kluczowe funkcje:

• Rynki spot
• Rynki instrumentów pochodnych
• Zarządzanie księgą zasad
• Systemy nadzoru rynku
• Dopasowanie operacji silnika

Wielostronna platforma obrotu to platforma, na której wielu kupujących i sprzedających handluje instrumentami finansowymi. Obowiązują w niej surowe zasady przejrzystości i raportowania. Na tradycyjnych rynkach podobne rozwiązania stosują platformy takie jak Chi-X i Turquoise w Europie.

Odkryj obiecujące projekty...

Obiecujące projekty...

(Reklama)

Artykuł ciąg dalszy...

2. Nest Clearing and Custody Limited

Zatwierdzony jako Uznana Izba Rozliczeniowa (RCH)
Podmiot ten odpowiada za rozliczenia i rozrachunki. Świadczy również usługi depozytowe i usługi depozytu papierów wartościowych (CSD).

Główne funkcje:

• Codzienne rozliczanie transakcji
• Kontrole ryzyka dla otwartych pozycji
• Ścieżki audytu
• Segregowane przechowywanie aktywów cyfrowych
• Uzgadnianie i raportowanie

Izby rozliczeniowe zmniejszają ryzyko kontrahenta. Reprezentują one kupujących i sprzedających, aby zapewnić prawidłowe rozliczenie transakcji. Monitorują również ekspozycję i dbają o terminowe zrealizowanie transferów aktywów.

3. BCI Limited (wkrótce Nest Trading Limited)

Zatwierdzony jako Broker-Dealer.
Podmiot ten zarządza działalnością pozagiełdową.

Zakres usług obejmuje:

• Handel pozagiełdowy
• Usługi konwersji
• Uprawnienia do zarządzania aktywami
• Uzgodnione prawo do opieki
• Usługi pieniężne

Ta struktura odzwierciedla tradycyjne struktury brokerów-dealerów na całym świecie. Wielu klientów instytucjonalnych preferuje biura OTC, ponieważ umożliwiają one zawieranie dużych transakcji bez wpływu na ceny w publicznych arkuszach zleceń.

Dlaczego ta licencja jest ważna dla Binance?

Zatwierdzenie przez FSRA tworzy międzynarodowo uznaną warstwę nadzoru nad globalnymi operacjami Binance. Zmienia to sposób, w jaki giełda jest ustrukturyzowana i monitorowana.

Richard Teng, współprezes Binance, zauważył, że standardy FSRA należą do najsurowszych na świecie. Obejmują one zasady dotyczące:

• zarządzanie
• bezpieczeństwo cybernetyczne
• kontrole
• Zarządzanie konfliktem
• odporność operacyjna
• segregacja aktywów
• ochrona konsumenta

Wdrożenie tego systemu przez Binance daje regulatorom i użytkownikom jasny obraz tego, jak platforma zarządza funduszami, aktywnością rynkową i kontrolą ryzyka. Pomaga to zmniejszyć obawy dotyczące przejrzystości, zarządzania płynnością i niezależności operacyjnej między działami.

Zapewnia to również Binance zgodną z przepisami podstawę w czasach, gdy światowi regulatorzy zaostrzyli nadzór nad platformami aktywów cyfrowych. Struktura ADGM znana jest ze szczegółowych przepisów technicznych dotyczących depozytu, rozliczeń i obrotu. Ta struktura jest wykorzystywana w celu przyciągnięcia instytucji potrzebujących solidnej infrastruktury.

Na przykład, gdy tradycyjni depozytariusze, tacy jak Fidelity Digital Assets, lub banki takie jak Standard Chartered, świadczą usługi związane z aktywami cyfrowymi, działają w oparciu o podobne modele, które oddzielają przechowywanie, obrót i rozliczanie. Nowa struktura Binance jest zgodna z tymi standardami.

Jak Binance będzie działać w ramach struktury ADGM

Binance planuje rozpocząć regulowaną działalność 5 stycznia 2026 r. Po uruchomieniu platforma będzie oferować usługi obrotu giełdowego, rozliczeniowe, depozytowe i OTC pod nadzorem FSRA.

Nie oznacza to, że Binance przeniesie wszystkie operacje do Abu Zabi. Zamiast tego, ADGM będzie pełnić funkcję regulowanego centrum dla swojej globalnej platformy. Ten model jest stosowany w innych branżach. Na przykład, kilka globalnych banków obsługuje rozliczanie instrumentów pochodnych za pośrednictwem centrów rozliczeniowych, takich jak Londyn czy Frankfurt, mimo że ich klienci mają siedzibę na całym świecie. Jeden organ regulacyjny pomaga w tworzeniu spójnych zasad.

Binance będzie stosować systemy ADGM w następujących przypadkach:

• raportowanie handlowe
• audyty depozytowe
• procesy rozliczeniowe
• ochrona użytkowników
• główne wymagania
• obrona cyberbezpieczeństwa
• procedury zarządzania ryzykiem

Klienci instytucjonalni często potrzebują dowodów na to, że platformy przestrzegają rygorystycznych procedur kontroli wewnętrznej. Obejmuje to dowody audytów wewnętrznych, segregacji aktywów i przejrzystego raportowania finansowego. Zgody ADGM Binance zostały zaprojektowane tak, aby spełnić te wymagania.

Strategia Abu Zabi w zakresie regulacji aktywów cyfrowych

Abu Zabi stworzyło środowisko regulacyjne mające na celu przyciągnięcie firm z sektora aktywów cyfrowych. Na początku tego roku ustawa FSRA wprowadziła zmiany mające na celu skrócenie czasu zatwierdzania tokenów i zwiększenie wsparcia dla podmiotów instytucjonalnych.

Zmiany te obejmowały:

• szybsze cykle przeglądu
• jaśniejsze systemy klasyfikacji
• wymogi kapitałowe dla dostawców usług aktywów wirtualnych
• zaktualizowane struktury opłat

Podejście to jest podobne do podejścia organów regulacyjnych w regionach, w których aktywa cyfrowe cieszą się dużym zainteresowaniem instytucji, takich jak Singapur i Hongkong.

ADGM przyciągnął już firmy takie jak eToro i M2. Firmy te działają jako brokerzy papierów wartościowych, instrumentów pochodnych i aktywów cyfrowych w ramach przejrzystych struktur licencyjnych. Ich obecność pokazuje, że region stał się przewidywalnym środowiskiem dla platform poszukujących regulowanych ram prawnych.

Co to oznacza dla użytkowników Binance i branży

Działanie w ramach ADGM gwarantuje użytkownikom Binance wyższe standardy nadzoru. Może to obejmować:

• regularne audyty
• ścisła segregacja aktywów
• jaśniejsze ujawnienia
• kontrole stajni
• monitorowane systemy ryzyka

Użytkownicy mogą zobaczyć bardziej przewidywalne środowisko, przypominające standardy stosowane w dużych instytucjach finansowych.

Licencja FSRA jest przykładem tego, w jaki sposób organy regulacyjne i giełdy mogą współpracować w celu opracowania ustrukturyzowanego nadzoru w takich obszarach jak przechowywanie i rozliczenia.

Jak inne ostatnie posunięcia Binance wpisują się w ten postęp regulacyjny

Binance wprowadziło również nowe produkty skierowane do różnych grup użytkowników. Oto niektóre z ostatnich przykładów:

Binance Junior

Binance Junior jest systemem subkont dla rodziców i dzieci.
Kluczowe punkty:

• połączony bezpośrednio z kontem Binance rodzica
• przeznaczone dla dzieci w wieku od 6 do 17 lat
• skupione na oszczędnościach
• brak dostępu do handlu
• wymagana jest zgoda rodziców na wszystkie działania

Aplikacja korzysta z programu Junior Flexible Simple Earn firmy Binance. Środki generują odsetki w kontrolowanym środowisku. Odzwierciedla to tradycyjne konta oszczędnościowe dla dzieci, takie jak te oferowane przez duże banki.

Binance Prestige

Binance Prestige to program dla klientów indywidualnych, przeznaczony dla użytkowników posiadających duże zasoby aktywów cyfrowych. Odzwierciedla on usługi bankowości prywatnej, z których korzystają biura rodzinne i firmy zarządzające majątkiem.
Sześć podstawowych filarów:

1. dostosowane wdrożenie
2. dostęp fiat
3. produkty strukturyzowane
4. finansowanie kapitałowe
5. rozwiązania w zakresie opieki
6. spostrzeżenia i raportowanie

Produkty strukturyzowane stały się powszechne na rynkach aktywów cyfrowych. Na przykład JPMorgan złożył niedawno wniosek o wystawienie automatycznie wykupywalnych obligacji powiązanych z Bitcoin ETF. Zamożni klienci często wykorzystują te instrumenty w celu zabezpieczenia lub zmierzonej ekspozycji.

Podsumowanie

Binance uzyskała pełen pakiet licencji FSRA w Abu Zabi, stając się pierwszą platformą aktywów cyfrowych, która uzyskała ten poziom autoryzacji regulacyjnej. Trzy licencjonowane podmioty obejmują działalność giełdową, systemy rozliczeniowe i depozytowe oraz działalność brokersko-dealerską. Struktura ta zapewnia nadzór podobny do tego stosowanego na głównych tradycyjnych rynkach finansowych.

Zatwierdzenie wzmacnia ramy operacyjne Binance i dostosowuje je do standardów instytucjonalnych. Wspiera również działania Abu Zabi zmierzające do stworzenia nadzorowanego środowiska dla aktywów cyfrowych.

Zasoby

1. Informacja prasowa: Binance staje się pierwszą giełdą kryptowalut, która uzyskała globalną licencję w ramach ADGM Framework, ustanawiając nowy standard w regulacji aktywów cyfrowych

2. Platforma Binance Prestige: O Binance Prestige

3. Raport CoinDesk:Binance wprowadza usługę szytą na miarę dla inwestorów kryptowalut o bardzo dużym majątku netto

4. Wsparcie Binance:Ogłoszenie o uruchomieniu Binance Junior.

5. Binance na X:Ogłoszenie (8 grudnia)