Ripple i Coinbase dały instytucjom to, o co prosiły

Ripple ma w dodatku pełną gamę kontraktów futures Coinbase Derivatives na platformę Ripple Prime, dając klientom instytucjonalnym dostęp do regulowanych kontraktów futures na kryptowaluty, rozliczanych za pośrednictwem Nodal Clear. Decyzja została ogłoszona wspólnie przez Ripple i Nodal Clear w czwartek.

Czym jest Ripple Prime i jak działa?

Ripple Prime to instytucjonalna spółka brokerska Ripple, firmy blockchain ściśle powiązanej z siecią XRP Ledger, oferująca usługi brokerskie, rozliczeniowe i finansowe w zakresie wielu aktywów. W 2025 roku osiągnęła obrót przekraczający 3 biliony dolarów.

Platforma została zbudowana na założenie Hidden Road Partners CIV US LLC, prowizyjny pośrednik w obrocie kontraktami terminowymi (FCM) i prime broker, którego Ripple przejął w zeszłym roku za 1.25 miliarda dolarów. FCM to firma zarejestrowana w Komisji Handlu Kontraktami Terminowymi na Towary (CFTC), upoważniona do przyjmowania środków klientów na handel kontraktami terminowymi. Po przejęciu Hidden Road zmieniło nazwę na Ripple Prime.

W tym kontekście rozliczenie oznacza, że ​​pomiędzy kupującym a sprzedającym pośredniczy centralny kontrahent, który gwarantuje rozliczenie obu stron transakcji, nawet w przypadku niewywiązania się jednej ze stron z umowy. Nodal Clear, zarejestrowana w USA organizacja rozliczeniowa instrumentów pochodnych, pełni tę funkcję w przypadku kontraktów Coinbase Derivatives, dostępnych obecnie na platformie Ripple Prime.

„Oferowanie pełnego pakietu kontraktów pochodnych Coinbase w ramach solidnej struktury rozliczeniowej Ripple Prime podkreśla nasze zaangażowanie w zapewnianie instytucjom na całym świecie większego dostępu do rynku i większej efektywności” – powiedział Noel Kimmel, prezes Ripple Prime.

Jakie umowy są teraz dostępne?

Klienci Ripple Prime mogą teraz uzyskać dostęp do następujących produktów za pośrednictwem Coinbase Derivatives:

• Nano Bitcoin (BIT) kontrakty terminowe
• Nano Ethereum Kontrakty terminowe na (ETH)
• Solana (SOL) kontrakty terminowe na poziomie instytucjonalnym i nano
• Kontrakty terminowe na XRP w rozmiarach instytucjonalnych i nano
• Tradycyjne kontrakty futures na kryptowaluty i towary
• Amerykańskie kontrakty terminowe typu perpetual

Kontrakty nano to mniejsze wersje standardowych kontraktów futures, zaprojektowane w celu zmniejszenia kapitału potrzebnego do handlu. Na przykład kontrakt nano na Bitcoina stanowi ułamek pełnego kontraktu futures na Bitcoina, co czyni go dostępnym dla szerszego grona platform transakcyjnych bez konieczności stosowania takiego samego depozytu zabezpieczającego jak w przypadku pełnowymiarowego kontraktu instytucjonalnego. Wszystkie kontrakty są przedmiotem obrotu 24 godziny na dobę, siedem dni w tygodniu.

Dlaczego regulowane kontrakty futures na kryptowaluty cieszą się zainteresowaniem instytucji?

Kryptowalutowe instrumenty pochodne stały się jednym z najszybciej rozwijających się segmentów rynku aktywów cyfrowych w ciągu ostatnich dwóch lat. Kontrakty terminowe pozwalają inwestorom uzyskać ekspozycję na wahania cen lub zabezpieczyć istniejące pozycje bez konieczności posiadania bezpośrednio tokenów bazowych. Dla instytucji działających w ramach ścisłych wymogów zgodności to rozróżnienie ma znaczenie.

Środowisko regulowane przez CFTC jest kluczowym elementem atrakcyjności. W przeciwieństwie do zagranicznych lub nieregulowanych platform obrotu instrumentami pochodnymi, nadzór CFTC oznacza ujednolicone raportowanie, scentralizowane rozliczenia oraz ustalone zasady dotyczące depozytów zabezpieczających i procedur w przypadku niewywiązania się z zobowiązań. Wiele instytucjonalnych platform transakcyjnych wymaga tych ram, aby móc uczestniczyć w rynku.

„W związku z ciągłym wzrostem popytu na regulowane kontrakty futures na kryptowaluty, ta współpraca wzmacnia nasze zaangażowanie w zapewnianie dużej płynności, innowacyjnych konstrukcji kontraktów i możliwości handlu 24/7 szerszemu gronu uczestników rynku w bezpiecznym środowisku regulowanym przez CFTC” – zauważył Boris Ilyevsky, dyrektor US Futures Exchange w Coinbase.

Odkryj obiecujące projekty...

Obiecujące projekty...

(Reklama)

Artykuł ciąg dalszy...

Jak to wpisuje się w szerszą strategię przejęć Ripple?

Integracja Coinbase Derivatives to najnowszy krok w ramach znaczącej ekspansji Ripple w ciągu ostatniego roku. Poza wartym 1.25 miliarda dolarów przejęciem Hidden Road, które doprowadziło do powstania Ripple Prime, firma dokonała kilku innych zakupów:

• Rail, firma zajmująca się płatnościami stablecoin, przejęta za 200 milionów dolarów
• GTreasury, dostawca technologii skarbowych
• Palisade, startup zajmujący się infrastrukturą portfeli kryptowalutowych

Łącznie, przejęcia te odzwierciedlają wysiłki mające na celu zbudowanie kompleksowej oferty instytucjonalnej obejmującej płatności, infrastrukturę depozytową, zarządzanie skarbem, a teraz także regulowane rozliczanie instrumentów pochodnych.

Ripple Prime stanowi obecnie centralny element tej infrastruktury, łącząc klientów instytucjonalnych z regulowanymi rynkami obejmującymi wiele klas aktywów za pośrednictwem jednej platformy brokerskiej.

Wniosek

Ripple Prime oferuje obecnie klientom instytucjonalnym usługi brokerskie, rozliczeniowe i finansowe obejmujące wiele klas aktywów: kryptowaluty i tradycyjne, z ponad 3 bilionami dolarów rozliczonymi w 2025 roku. Dzięki partnerstwu z Nodal Clear i Coinbase Derivatives, klienci mogą teraz handlować pełną gamą kontraktów futures na kryptowaluty regulowanych przez CFTC, w tym kontraktami nano i instytucjonalnymi na Bitcoina, Ethereum, Solanę i XRP, 24 godziny na dobę, 7 dni w tygodniu. W połączeniu z niedawnymi przejęciami Ripple w obszarach płatności stablecoinami, technologii skarbowych i infrastruktury portfeli, Ripple Prime działa jako zintegrowana platforma instytucjonalna, a nie jako samodzielna usługa brokerska.

Zasoby 

1. Komunikat prasowy Coinbase i Ripple:Ripple oferuje klientom dostęp do kontraktów pochodnych Coinbase rozliczanych przez Nodal Clear

2. Raport CoinDesk:Ripple dodaje kontrakty futures na kryptowaluty Coinbase do swojej platformy rozliczeniowej o wartości 3 bilionów dolarów

3. Raport Reutersa:Firma kryptowalutowa Ripple kupi brokera Hidden Road za 1.25 miliarda dolarów